2月24日，證監(jiān)會在對十三屆全國人大五次會議第6178號建議的答復(fù)中提到：下一步，證監(jiān)會將從嚴落實中辦、國辦《關(guān)于依法從嚴打擊證券違法活動的意見》，持續(xù)加強發(fā)布證券研究報告監(jiān)管執(zhí)法和自律管理，嚴厲打擊利用天干地支、陰陽五行風(fēng)水學(xué)說預(yù)測股市等違規(guī)行為，維護市場秩序和投資者合法權(quán)益。

證券業(yè)協(xié)會將在有關(guān)自律規(guī)則修訂中進一步強調(diào)，禁止發(fā)布利用玄學(xué)預(yù)測股市類研究報告。

【資料圖】

對十三屆全國人大五次會議第9024號建議的答復(fù)

一、聚焦“建制度”主線，建立健全研報業(yè)務(wù)規(guī)則體系

一是法律和行政法規(guī)層面，以《證券法》《證券公司監(jiān)督管理條例》《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》為制度基礎(chǔ)，督促證券公司提升合規(guī)水平，增強專業(yè)能力，規(guī)范開展發(fā)布證券研究報告業(yè)務(wù)。

二是部門規(guī)章及規(guī)范性文件層面，《證券公司和證券投資基金管理公司合規(guī)管理辦法》督促證券公司加強內(nèi)部合規(guī)管理，有效防范利益沖突。《發(fā)布證券研究報告暫行規(guī)定》明確了證券研究報告形成、發(fā)布、使用等監(jiān)管規(guī)定，要求發(fā)布證券研究報告的證券公司應(yīng)當遵循獨立、客觀、公平、審慎原則。證券公司應(yīng)當做好證券研究報告發(fā)布前的質(zhì)量控制和合規(guī)審查，署名的證券分析師應(yīng)當保證信息來源合法合規(guī)，研究方法專業(yè)審慎，分析結(jié)論具有合理依據(jù)。

三是自律規(guī)則層面，證券業(yè)協(xié)會已制定發(fā)布《發(fā)布證券研究報告執(zhí)業(yè)規(guī)范》《證券分析師執(zhí)業(yè)行為準則》《證券分析師參加外部評選規(guī)范》等自律規(guī)則，要求證券分析師制作發(fā)布證券研究報告應(yīng)當秉承專業(yè)的態(tài)度，采用嚴謹?shù)难芯糠椒ê头治鲞壿?，基于合理的?shù)據(jù)基礎(chǔ)和事實依據(jù)，審慎提出研究結(jié)論。下一步，證券業(yè)協(xié)會將在有關(guān)自律規(guī)則修訂中進一步強調(diào)，禁止發(fā)布利用玄學(xué)預(yù)測股市類研究報告。

二、落實“零容忍”要求，持續(xù)打擊研報違法違規(guī)行為

監(jiān)管實踐中，發(fā)現(xiàn)部分證券分析師、證券投資顧問利用天干地支、陰陽五行等理論對證券及證券市場走勢進行分析、預(yù)測或提供投資建議服務(wù)，背離了發(fā)布證券研究報告獨立、客觀、公平、審慎的基本原則，違反了法律規(guī)定和相關(guān)執(zhí)業(yè)規(guī)范。

證監(jiān)會依法對違規(guī)證券公司及相關(guān)責(zé)任人員采取了行政監(jiān)管措施，指導(dǎo)證券業(yè)協(xié)會對相關(guān)責(zé)任人員采取了自律監(jiān)管措施，并督促相關(guān)證券公司內(nèi)部嚴肅追責(zé)。在從嚴打擊違法違規(guī)行為的同時，加強現(xiàn)場檢查，向行業(yè)通報利用風(fēng)水學(xué)說分析、預(yù)測股市的違規(guī)案例，重申、強調(diào)法規(guī)和監(jiān)管要求，加強警示教育，凈化行業(yè)生態(tài)。

下一步，證監(jiān)會將從嚴落實中辦、國辦《關(guān)于依法從嚴打擊證券違法活動的意見》，持續(xù)加強發(fā)布證券研究報告監(jiān)管執(zhí)法和自律管理，嚴厲打擊利用天干地支、陰陽五行風(fēng)水學(xué)說預(yù)測股市等違規(guī)行為，維護市場秩序和投資者合法權(quán)益。

三、多措并舉、形成合力，推動提高研報行業(yè)合規(guī)水平

加強與公安司法、發(fā)改、市場監(jiān)管等相關(guān)部門的溝通協(xié)調(diào)，發(fā)現(xiàn)利用發(fā)布研究報告業(yè)務(wù)編造、傳播證券交易虛假信息、利益輸送、操縱市場等違法行為的，區(qū)分不同情形，采取行政懲戒、依法移送司法機關(guān)追究刑事責(zé)任等方式，嚴厲打擊證券違法犯罪活動。

中國證監(jiān)會

2022年7月15日

關(guān)鍵詞： 證券公司